📊 초보자를 위한 주식 차트 분석 기초 (기술적 분석 vs. 기본적 분석)

✅ 주식 차트 분석이 중요한 이유

주식 투자를 할 때 **언제 사고, 언제 팔아야 할지** 고민될 때가 많습니다. 이때 **주식 차트 분석**을 활용하면 보다 합리적인 투자 결정을 내릴 수 있습니다.

주식 차트 분석에는 크게 두 가지 방법이 있습니다.

• ✔ **기술적 분석 (Technical Analysis):** 차트 및 패턴을 활용한 투자
• ✔ **기본적 분석 (Fundamental Analysis):** 기업의 재무제표 및 가치 평가

이번 글에서는 **기술적 분석과 기본적 분석의 차이점**을 이해하고, **초보자가 쉽게 적용할 수 있는 투자 전략**을 소개해 드리겠습니다.

✅ 기술적 분석이란?

**기술적 분석(Technical Analysis)**은 과거의 주가 및 거래량 데이터를 분석하여 **미래의 주가 움직임을 예측하는 방법**입니다.

주로 **차트 패턴과 보조 지표**를 활용하며, 단기 매매(트레이딩)에 자주 사용됩니다.

✔ 기술적 분석의 장점

• ✔ 매매 타이밍을 잡는 데 유리
• ✔ 단기 & 중기 투자자에게 적합
• ✔ 차트만으로 분석 가능 (기업 분석이 필요 없음)

✔ 대표적인 기술적 분석 지표

📌 1. 이동평균선 (Moving Average, MA)

이동평균선은 특정 기간 동안의 주가 평균을 선으로 나타낸 것입니다.

• ✔ **단기 투자:** 5일선 & 20일선 활용
• ✔ **중장기 투자:** 60일선 & 120일선 활용
• ✔ **골든크로스:** 단기선이 장기선을 돌파하면 상승 신호
• ✔ **데드크로스:** 단기선이 장기선을 하향 돌파하면 하락 신호

📌 2. 상대강도지수 (RSI, Relative Strength Index)

RSI는 현재 주식이 **과매수 상태인지, 과매도 상태인지**를 나타내는 지표입니다.

• ✔ RSI **70 이상** → 과매수 (조정 가능성)
• ✔ RSI **30 이하** → 과매도 (반등 가능성)

📌 3. 이동평균 수렴·확산 지수 (MACD, Moving Average Convergence & Divergence)

MACD는 두 개의 이동평균선 간의 차이를 이용해 **추세 전환 시점을 예측**하는 데 사용됩니다.

• ✔ MACD선이 신호선을 돌파하면 **매수 신호**
• ✔ MACD선이 신호선 아래로 내려가면 **매도 신호**

✅ 기본적 분석이란?

**기본적 분석(Fundamental Analysis)**은 기업의 **실적, 재무 상태, 산업 전망** 등을 고려하여 주식의 **내재 가치를 평가**하는 방법입니다.

장기 투자자들이 주로 활용하며, **저평가된 종목을 발굴하는 데 유용**합니다.

✔ 기본적 분석의 장점

• ✔ 기업의 장기 성장 가능성 평가 가능
• ✔ 배당주 및 가치 투자에 적합
• ✔ 시장 변동성에 덜 영향을 받음

✔ 대표적인 기본적 분석 지표

📌 1. 주가수익비율 (PER, Price to Earnings Ratio)

PER은 **주가가 기업의 순이익에 비해 얼마나 높은지**를 나타냅니다.

• ✔ **PER 낮음:** 저평가 가능성 (투자 기회)
• ✔ **PER 높음:** 고평가 가능성 (위험 신호)

📌 2. 주가순자산비율 (PBR, Price to Book Ratio)

PBR은 기업의 **순자산 대비 주가 수준**을 평가하는 지표입니다.

• ✔ **PBR 1 이하:** 저평가 가능성
• ✔ **PBR 1 이상:** 적정 수준 또는 고평가

📌 3. 자기자본이익률 (ROE, Return on Equity)

ROE는 기업이 자본을 활용해 **얼마나 효율적으로 이익을 내는지**를 보여줍니다.

• ✔ **ROE 높음:** 수익성이 좋은 기업
• ✔ **ROE 낮음:** 경영 효율성 저조

📌 결론: 기술적 분석 vs. 기본적 분석, 어떤 것이 좋을까?

✔ 단기 트레이딩을 원한다면? → **기술적 분석 활용!**

✔ 장기 가치 투자를 원한다면? → **기본적 분석 활용!**

투자 스타일에 따라 **두 가지 분석법을 조합하여 활용**하는 것이 가장 효과적인 방법입니다.